Пример банка HDFC и анализ, 2021 г.: В этой статье мы рассмотрим основы HDFC Bank, сосредоточив внимание как на качественных, так и на количественных аспектах. Здесь мы проведем SWOT-анализ HDFC Bank, анализ пяти сил Майкла Портера, а затем рассмотрим ключевые финансовые показатели HDFC Bank. Мы надеемся, что тематическое исследование банка HDFC окажется полезным для вас.

Содержание

О банке HDFC и его бизнес-модели

HDFC Bank, основанный в 1994 году, является одним из первых банков частного сектора, получивших одобрение RBI в этом сегменте. HDFC Bank представлен в Индии с более чем 5400 банковскими отделениями в более чем 2800 городах, имеет широкую базу из более чем 56 миллионов клиентов, и все его отделения связаны между собой онлайн в режиме реального времени.

HDFC Limited является промоутером компании, которая была основана в 1977 году. Банк HDFC провел IPO на 50 крор в марте 1996 года, получив 55-кратную подписку. В настоящее время HDFC Bank является крупнейшим банком в Индии с точки зрения рыночной капитализации (почти 8,8 лаковых крона). HDFC Securities и HDB Financial Services являются дочерними компаниями банка.

Банк HDFC в первую очередь предоставляет следующие услуги:

• Розничные банковские услуги (Кредитные продукты, Депозиты, Страхование, Карты, Дематы и т. д.)
• Оптовые банковские операции (коммерческие банковские услуги, инвестиционные банковские операции и т. д.)
• Казначейство (Forex, долговые ценные бумаги, управление активами и пассивами)

Пример банка HDFC — анализ отрасли

В Индии 12 банков PSU, 22 банка частного сектора, 1485 городских кооперативных банков, 56 региональных сельских банков, 46 иностранных банков и 96 000 сельских кооперативных банков. Общее количество банкоматов в Индии постоянно росло:по состоянию на август 2020 года в Индии насчитывалось 209 110 банкоматов, а к концу 2021 года ожидается их дальнейшее увеличение до 407 000.

За последние четыре года банковский кредит зафиксировал рост на 3,57% в год, увеличившись до 1698,97 млрд долларов по состоянию на 2020 финансовый год. В то же время депозиты выросли со среднегодовым темпом роста 13,93%, достигнув 1,93 трлн долларов к 20 финансовому году. Однако рост общего объема депозитов в GDB упал до 7,9% в 2020 финансовом году из-за пандемического кризиса, который до этого был выше 9%.

Из-за сильной экономической активности и роста, роста заработной платы и облегчения доступа к кредитам спрос на кредит резко вырос, в результате чего отношение кредита к ВВП увеличилось до 56%. Однако это все равно намного меньше, чем в развитых экономиках мира. Даже в Китае он колеблется от 150 до 200%.

По состоянию на 2020 финансовый год отношение розничного кредитования к ВВП в Индии составляет 18 %, тогда как в развитых странах (США, Великобритания) оно колеблется в пределах 70–80 %.

Анализ 5 сил Майкла Портера банка HDFC

1. Соперничество среди конкурентов

• За последние несколько лет банковский сектор развивался очень быстро с появлением технологий, и теперь он не ограничивается только депозитами и кредитами, но и различными категориями кредитов и авансов, цифровыми услугами, схемами страхования, картами, брокерскими услугами, и т.д.; следовательно, банки сталкиваются с жесткой конкуренцией со стороны своих конкурентов.

2. Угроза заменителей

• Для таких услуг, как взаимные фонды, инвестиции, страхование, категоризированные кредиты и т. д., в наши дни банки – не единственный вариант, потому что многие нишевые игроки заняли свою нишу в специализированной категории, усиливая угрозу со стороны заменителей банков. .
• Еще одна угроза для традиционных банков – NEO Banks. Необанки – это виртуальные банки, работающие онлайн, полностью цифровые и имеющие минимальное физическое присутствие.

3. Барьеры для входа

• Банки работают в строго регулируемом секторе. Строгие нормативные требования, огромные требования к начальному капиталу и завоевание доверия людей затрудняют для новых игроков выход в качестве банка национального уровня в Индии. Однако если компания выходит на рынок как нишевый игрок, входных барьеров относительно меньше.
• После того, как RBI одобрил функционирование новых небольших финансовых банков, платежных банков и выход на рынок иностранных банков, конкуренция в индийском банковском секторе еще больше усилилась.

4. Рыночная власть поставщиков

• Единственное предложение, в котором нуждаются банки, - это капитал, и у них есть четыре источника для предложения капитала, а именно. депозиты клиентов, ипотечные ценные бумаги, кредиты и кредиты финансовых учреждений. Депозиты клиентов имеют более высокую рыночную власть, поскольку они полностью зависят от дохода и наличия вариантов.
• Финансовым учреждениям необходимо хеджировать инфляцию, а банки обязаны соблюдать правила и положения RBI, что делает их более безопасными; следовательно, у них меньше переговорных позиций.

5. Торговая сила клиентов

• В наши дни клиенты ожидают не только надлежащего банковского обслуживания, но и качественных и быстрых услуг. С появлением цифровых технологий и появлением новых частных и иностранных банков рыночная власть клиентов значительно возросла.
• Что касается кредитования, кредитоспособные заемщики обладают высоким уровнем переговорной силы, поскольку существует большое количество банков и НБФК, которые готовы предложить привлекательные кредиты и услуги по низкой цене переключения и другим затратам.

Пример банка HDFC — SWOT-анализ

Теперь, продвигаясь вперед в нашем тематическом исследовании банка HDFC, мы проведем SWOT-анализ.

1. Сильные стороны

• В настоящее время HDFC Bank является лидером в сегменте розничного кредитования (личные, автомобильные и жилищные кредиты) и бизнеса кредитных карт, увеличивая свою долю рынка с каждым годом
• Тег HDFC стал знаком доверия людей, поскольку HDFC стала пионером не только в банковском деле, но и в области кредитования, страхования, паевых инвестиционных фондов, AMC и брокерских услуг.
• HDFC Bank всегда был институтом слов, поскольку он неизменно предоставлял свои рекомендации, и это создало для них сильную лояльность к бренду на рынке.
• Банк HDFC очень эффективно использовал эту технологию, чтобы повысить свою прибыльность:только 34% транзакций через интернет-банкинг в 2010 году и 95 % транзакций в 2020 году.

2. Недостатки

• Банк HDFC не имеет значительного присутствия в сельской местности по сравнению с его аналогами. С момента своего создания он был ориентирован в основном на клиентов высокого класса. Однако в последнее время акцент смещается, так как почти 50 % ее филиалов сейчас находятся в пригородных и сельских районах.

3. Возможности

• Средний возраст населения Индии составляет около 28 лет, а более 65% населения моложе 35 лет. Ожидается, что с ростом располагаемого дохода и ростом урбанизации спрос на розничные кредиты будет расти. Банк HDFC, являющийся лидером в области розничного кредитования, может извлечь максимальную пользу из этой возможности.
• С модернизацией сельского хозяйства и ростом располагаемого дохода в сельской и полугородской местности ожидается рост потребительских расходов. HDFC Bank может увеличить свою долю рынка в этих сегментах, воспользовавшись этой возможностью. В настоящее время банк имеет только 21% отделений в сельской местности.

4. Угрозы

• Многие нишевые игроки создали свои сильные филиалы в соответствующих сегментах, что показало жесткую конкуренцию и уменьшило долю рынка и прибыль компании. Пример — золотые ссуды, взаимные фонды, брокерские услуги и т. д.
• Автомобильное финансирование (основной источник кредитного дохода HDFC Bank), большинство ведущих транспортных компаний предоставляют ту же услугу, что представляет угрозу для бизнеса банка.

ТАКЖЕ ЧИТАЙТЕ

Руководство банка HDFC

Банк HDFC установил высокие стандарты корпоративного управления с момента своего основания.

От соблюдения своих слов до надлежащего написания книг HDFC никогда не шел на компромисс с банковскими стандартами, и вся заслуга принадлежит г-ну Адитье Пури, человеку, стоящему за HDFC Bank, который поднял банк на такие большие высоты, что сегодня его рыночная капитализация больше, чем у Goldman Sachs и Morgan Stanley в США.

В 2020 году, после 26 лет работы, он ушел в отставку со своей должности в банке и передал эстафету управляющего директора г-ну Шасидхару Джагадишану. Он присоединился к банку в качестве финансового менеджера в 1996 году. Обладая более чем 29-летним опытом работы в банковской сфере, Джагадишан в прошлом руководил различными сегментами сектора.

Финансовый анализ банка HDFC

• 48 % общего дохода банка HDFC поступает от розничных банковских услуг, затем идут оптовые банковские операции (27 %), казначейство (12 %) и 13 % от общей суммы поступают из других источников.
• Отрасли получают максимальную долю кредитов, выдаваемых банком HDFC, которая составляет 31,7%, за ними следуют личные кредиты и услуги с долей 28,7% от общего объема. Только 10,9% от общего объема кредитов выдается на сельскохозяйственную и смежную деятельность.
• HDFC Bank занимает 31,3% рынка транзакций по кредитным картам, демонстрируя рост на 0,23% по сравнению с предыдущим финансовым годом, что делает его лидером рынка, за которым следует SBI.
• HDFC Bank — лидер рынка банковских услуг для крупных и средних компаний с долей 75 % и 60 % соответственно.
• В транзакциях с мобильным банкингом рыночная доля банка HDFC составляет 11,8 %, а в текущем финансовом году этот показатель сократился на 0,66 %.
• Каждый год HDFC Bank показывает рост чистой прибыли, что делает годовой рост прибыли (24,57%) выше, чем 3-летний CAGR (21,75%) и 5-летний CAGR (20,78%). %).

• Коэффициент достаточности капитала, который является очень важным показателем для любого банка, для HDFC Bank составляет 18,52%.
• По состоянию на сентябрь 2020 года HDFC занимает второе место по банковским кредитам с долей рынка 10,1% по сравнению с 9,25% год назад. SBI возглавляет этот список с долей рынка 22,8%, Bank of Baroda занимает третье место с долей 6,68%, за ним следует Kotak Mahindra Bank (6,35%).
• HDFC Bank снова на втором месте по доле рынка банковских вкладов с долей 8,6%. SBI лидирует с долей рынка почти 24,57%. PNB занимает 7,5% доли рынка в этой категории, занимая третье место, за которым следует Bank of Baroda с 6,89%.

Финансовые показатели банка HDFC

1. Показатели рентабельности

• По состоянию на 20 финансовый год маржа чистой прибыли банка составляет 22,87%, и этот показатель постоянно растет в течение последних 4 финансовых лет. Это очень позитивный признак прибыльности банка.
• Чистая процентная маржа (NIM) колебалась в диапазоне от 3,85% до 4,05% за последние 5 финансовых лет. В настоящее время она составляет 3,82 % по состоянию на 2020 финансовый год.
• Начиная с 2016 ФГ наблюдается постоянное падение рентабельности капитала с 18,26 % до 16,4 % в 20 ФГ.

• Рентабельность доходов компании была более или менее постоянной, в настоящее время она составляет 1,89 %, что является очень позитивным признаком.

2. Операционные коэффициенты

• Валовой NPA для банка упал с FY19 (1,36) до 1,26, что является положительным знаком для компании. Аналогичное улучшение также видно в чистом NPA, которое в настоящее время составляет 0,36.
• Коэффициент CASA для банка составляет 42,23%, и с 2017 финансового года он постоянно снижается (48,03%). Однако в 2017 финансовом году произошел резкий рост, как и в 2016 финансовом году, он составил 43,25, а в 2018 финансовом году снова достиг почти того же уровня 43,5.
• В 19 финансовом году опережающий рост стал свидетелем резкого скачка с уровня 18,71 в 18 финансовом году до 24,47%. Однако в 2020 финансовом году он снова упал почти на 4 пункта, до 21,27 %.

Пример банка HDFC — схема владения акциями

1. Промоутеры владеют 26% акций банка, что почти на одном уровне в течение последних многих кварталов. В декабрьском квартале год назад промоутерский холдинг составлял 26,18%. Незначительное падение произошло только из-за того, что Адитья Пури ушел на пенсию и продал несколько акций для своего финансирования после выхода на пенсию, о чем он заявил.
2. ФИИ владеют 39,95% акций банка, которые увеличиваются в течение многих лет с каждым кварталом. Банк HDFC пользуется большой популярностью в сообществе инвесторов.
3. 21,70 % акций принадлежат DII по состоянию на декабрьский квартал 2020 года. Хотя это меньше, чем в сентябре 2020 года (22,90%), это все же намного больше, чем в квартале прошлого года (21,07).
4. Государственная доля в банке HDFC составляет 12,95 % по состоянию на декабрь 2020 года, что ниже, чем в квартале прошлого года (14,83 %), поскольку FII увеличивают свою долю, о чем свидетельствует рост цен на акции.

Заключительные мысли

В этой статье мы попытались провести быстрое исследование банка HDFC. Тем не менее, несмотря на то, что есть еще много других перспектив, которые стоит изучить, это руководство даст вам базовое представление о HDFC Bank.

Что вы думаете об основных принципах HDFC Bank с точки зрения долгосрочных инвестиций? Дайте нам знать в разделе комментариев ниже. Будьте осторожны и удачных инвестиций!