Есть много пословиц в торговой индустрии. Вот некоторые из них:«Покупайте дешево; Продавать дорого»; «Никто никогда не разорялся, звоня в кассу»; и «Медведи и Быки зарабатывают деньги, а Свиней убивают». Интересно, что в основе всех этих высказываний лежит мотив, связанный с управлением рисками. Торговые решения должны основываться на оценке баланса между риском и вознаграждением. Желание получить максимальное вознаграждение является естественным инстинктом, но не менее важно соблюдать дисциплину и управлять рисками.
<раздел>Некоторые трейдеры могут наивно спросить:«Почему так важно активно управлять рисками?» Ответ:Это не всегда связано с рисками, которые можно легко определить. Довольно часто это происходит из-за рисков, которые невозможно сразу определить, — непредвиденных событий или происшествий. В инвестиционной индустрии эти (якобы) редкие события считаются настолько отдаленными, что их невозможно предвидеть. К сожалению, на сегодняшних крайне волатильных рынках такие события не только происходят чаще, но и, возможно, они не так непредвиденны, как кажется.
Трейдерам и инвесторам может быть легко успокоиться на фондовом рынке, который продолжает постепенно расти. Кроме того, трейдерам и инвесторам может быть легко обрести уверенность в своем финансовом благополучии и доброжелательности рынков. По правде говоря, так будет не всегда. Опять же, как говорится:«Все, что идет вверх, рано или поздно упадет».
<раздел>Затем трейдеры могут спросить:«Что означает управление рисками?» Проще говоря, в мире инвестиций управление рисками — это процесс установления дисциплины в отношении защиты активов. Вот несколько моментов, которые инвесторы могут принять во внимание, чтобы волатильные события не казались такими бурными, какими кажутся:
Важно диверсифицировать активы в любом портфеле. В то время как многие активные инвесторы переводят это как владение акциями в разных секторах рынка (что, кстати, может быть хорошей идеей), также может быть хорошей идеей диверсифицировать классы активов (которые могут включать корпоративные облигации, государственные облигации и фьючерсы).
Разные инвесторы находятся на разных этапах своей жизни. У молодых инвесторов может быть более длительный временной горизонт для инвестирования, чем у более старых инвесторов. Толерантность к риску — это личный выбор, но хорошо иметь представление о личных временных горизонтах и управлять рисками в соответствии с тем, когда необходим доступ к средствам из различных активов. Если деньги нужны в ближайшем будущем, лучше продать актив, когда вы захотите продать его, а не когда у вас есть продать его.
Люди очень довольны концепцией защиты, когда речь идет об их медицинском обслуживании, автомобиле или доме. Также важно быть знакомым с концепцией защиты других активов, таких как инвестиционные портфели. Существуют инвестиционные стратегии, специально предназначенные для снижения риска крупных и значительных колебаний цен на акции. Например, опционная стратегия покупки путов является базовой, но есть и другие.
Инвестору очень легко потерять голову в безумии резких движений рынка, но важно понимать, что это всего лишь часть того, как работают рынки. Не обязательно быть активным только потому, что на рынках есть движение. В разгар огненной бури можно легко потерять перспективу и пропустить лес за деревьями. Иногда небольшой перерыв — это все, что нужно, чтобы восстановить правильную перспективу. Помните о долгосрочной перспективе личных финансовых целей и соблюдайте дисциплину.
<раздел>Теперь самое сложное. Легко понять, почему важно управлять рисками и что это может означать для разных трейдеров. Однако разработка дисциплины управления рисками может быть немного сложнее. Трейдеры могут предпринять некоторые дополнительные шаги, чтобы встать на путь управления рисками.
Делать домашнее задание. Совет по «горячему выбору» от друга двоюродного брата соседа может звучать как отличная торговая идея, а может и нет. Трейдеры должны сами принимать такие решения, включая понимание того, что происходит на рынке в целом, а также понимание того, что происходит с отдельными акциями.
При рассмотрении отдельных акций есть два разных способа проанализировать, может ли конкретная акция быть хорошей инвестицией:фундаментальный анализ и технический анализ. Фундаментальный анализ оценивает компанию исходя из экономических и финансовых факторов. Примеры основных показателей включают отношение цены к прибыли (коэффициенты P/E), прибыль на акцию (EPS) и рентабельность собственного капитала (ROE). Технический анализ, с другой стороны, рассматривает движение цены акции. попытаться определить тенденции. Примерами технического анализа являются 52-недельные максимумы и минимумы или скользящие средние.
E*TRADE предлагает инструменты, помогающие исследовать более широкие рынки, исследовать различные сектора и даже искать акции на основе как фундаментальных, так и технических стратегий. Чтобы узнать больше об использовании фундаментального и технического анализа, посетите библиотеку знаний.
<раздел>Для инвесторов разумно получить как можно больше информации о различных инструментах инвестирования. Наличие разнообразных инструментов, знаний и навыков позволит инвестору достичь большей диверсификации и потенциально иметь большую дисциплину для управления рисками. В свою очередь, это может дать инвестору возможность воспользоваться преимуществами различных рыночных условий и повысить вероятность получения положительного опыта инвестирования.